Keresés
Close this search box.
Keresés
Close this search box.

Az ember, aki veszített a tőzsdén

Független Pénzügyi segítségért csúsztasd fel!

Egyedi részvények kockázata

A cím, amivel ritkán fogsz találkozni pénzügyi hírportálok főoldalán. Ezzel szembe valószínűleg már nem egyszer láttál az alábbiakhoz hasonlót:

„Így keresett 1 millió dollárt Tesla részvényekkel”

„Bitcoint vett, majd korai nyugdíjba vonult a 26 éves fiatal világutazó”

„Ha 1990-ben 1000 dollárt fektettél volna Microsoftba…”

Hatásvadász cikkek, amelyek elhitetik velünk, hogy a tőzsdén csak nyerni lehet. Kockáztassunk és talán pont belenyúlunk a következő Amazonba vagy Teslába. Mégis mekkora ennek az esélye? Nem lehet, hogy csak a bennünk élő szerencsejátékost ingerlik, hogy menjünk és rakjuk meg tétjeinket valamely online brókernél? Ennek szerettem volna utánajárni a számok szintjén.

2015-ben készült egy tanulmány a Longboardtól, amely bemutatta, hogy az 1983-2006-os időszakban a piaci nyereséget a részvények 25%-a termelte.

Ez azt jelenti, hogy a részvények 75%-a 0%-os nyereséget ért el.

Részvény 25%-a felel a nyereségért
Forrás: Longboard

A JP Morgannek volt egy hasonló kutatása, amiben az 1980-2013-as időszakot vizsgálták és hasonló következtetésre jutottak.

A medián (a sorba rendezett adatok közül a középső érték) részvény a vizsgált időszakban -54%-os eredményt ért el, ezzel jócskán alul teljesítve a piacot. Más szóval jobban jársz, ha a teljes piacba fektetsz, mint egy-egy részvénybe, mert az esélyeid nagyon rosszak.

A részvények kétharmada egyenként rosszabbul teljesítettek, mint a Russell 3000 index és a 40%-uk negatív hozamot produkált a vizsgált periódusban.

Természetesen volt pár extrém nyerő, amelyeket a zöld szaggatott vonaltól jobbra láthatsz. Ide a részvények 7%-a tartozik.

Medián részvény -54%-ot ért el
Forrás: JP Morgan

Gondolom már neked is feltűnt az a kis kék blokk a diagramm végén. Itt vannak azok a kiemelkedően teljesítő részvények, amelyekről olyan gyakran olvashatunk a hírportálokon. A Teslák, Microsoftok és Apple-k.

Nézzük ezt meg más szemszögből. A részvények 93%-a nem lesz Tesla, Microsoft vagy Apple. Azzal, hogy egy részvénybe teszed életed megtakarításait, olyan mintha a pirosra tennél. Nagyobb az esélye, hogy a ruletten kipörgetik a számod, mint annak, hogy kiválasztod a következő Teslát. Nem is beszélve arról, hogy sikerül időben beszállnod, végig kitartasz és végül időben adod el.

Biztos vagyok benne, hogy van egy szűk kör, akik rengeteg pénzt keresnek aktív kereskedéssel és egyedi részvények kiválasztásával. Azonban látni kell, hogy minden sikeres aktív kereskedőre jut 4 sikertelen!!

Saját bőrömön is megtapasztaltam, hogy egyszerű megtakarítóként, aki mindennapi munkája mellett szeretné fialtatni pénzét, az egyedi részvény vásárlás nem egy járható út. Ezért vagyok nagy híve az index követő alapoknak (ETF). Szeretek lusta befektető lenni.

Megértem azokat, akik egy-egy részvény vásárlása mellett döntenek, hiszen izgalmasabb elmesélni a haveroknak, hogy 1 év alatt dupláztam a befektett pénzemet (mert a buktát úgysem hoznám fel magamtól), mint azt, hogy 10 év alatt átlag 8%-ot hozott az indexkövető alapom. Uncsi… De legalább kiszámítható és nem idegeskedtem szét magam.

Ha még mindig szeretnél egyedi részvénybe fektetni, akkor legalább az alábbiakra figyelj oda:

  • Részvény választás nehéz mesterség és csak is megfelelő diverzifikáció mellett vágj bele
  • Mindig csak annyi pénzt fektess egy részvénybe, amit nem félsz elveszíteni

Tetszett a cikk? Akkor a hírlevelet imádni fogod.

Heti rendszerességgel megosztom gondolataimat arról, amit a pénzről éppen tanultam vagy olvastam. Semmi spam, csak tiszta érték.

Add meg email címed és csatlakozz az 1000+ feliratkozóhoz. 

A feliratkozással elfogadod az adatvédelmi tájékoztatóban foglaltakat

Vélemény, hozzászólás?

Az e-mail címet nem tesszük közzé. A kötelező mezőket * karakterrel jelöltük

Kapcsolódó cikkek

Ezekről is írtam a témában

FIRE korai nyugdíj

FIRE – a korai nyugdíj módszere

A F.I.R.E. rövidítés az angol „Financial Independence, Retire Early” kifejezésből ered, amely szabad fordításban pénzügyi függetlenség, korai nyugdíjat jelent. A cél, hogy agresszív megtakarítás és

Tovább olvasom »

Megmutatom, hogy hogyan ne vegyen ki senki pénzt a zsebedből

  • Pénzügyi audit – átnézem meglévő pénzügyi termékeid (Nyugdíjbiztosítás, LTP stb.)
  • Befektetés – megmutatom miként tudod pénzed kamatoztatni, minimális költségek mellett
  • Pénzügyi terv – összerakjuk azt a rendszert, amely egyre közelebb visz az pénzügyi szabadsághoz

Prémium Magyar Állampapír (PMÁP)

Változó kamatozású állampapír, amely évente fizet kamatot, amelynek mértéke két tényezőből áll össze: Kamatbázis + Kamatprémium

Kamatbázis: Első 1 évben fix, majd a KSH által meghatározott átlagos infláció a megelőző évben. Részletek

Kamatprémium: Részletek

Futamidő: 8 éves futamidejű. 

Visszaváltási díj: 1% – ez azt jelenti, hogy amennyiben idő előtt szeretnéd eladni állampapírjaidat, akkor levonnak 1 százalékot a tőkéből és az addig felhalmozott kamatból.

Információk az aktuális sorozatról: PMÁP oldalán tudsz informálódni 

Bónusz Magyar Állampapír (BMÁP)

Változó kamatozású állampapír, amely negyedévente fizet kamatot, amelynek mértéke két tényezőből áll össze: Kamatbázis + Kamatprémium

Kamatbázis: A 3 hónapos diszkont kincstárjegy hozamától függ. A kamatfordulót megelőző négy eredményesen megtartott aukciók átlag hozama adja.

Kamatprémium: 1%

Futamidő: 3 év, de idő előtt is eladható az aktuális visszaváltási költséggel, így rövidebb időtávban is lehet gondolkodni.

Visszaváltási díj: 1% – ez azt jelenti, hogy amennyiben idő előtt szeretnéd eladni állampapírjaidat, akkor levonnak 1 százalékot a tőkéből és az addig felhalmozott kamatból.

Információk az aktuális sorozatról: BMÁP oldalán tudsz informálódni 

Diszkont Kincstárjegy (DKJ)

Általában kifejezetten rövid, éven belüli (3, 6 és 12 hónapos) lejáratú állampapírokat sorolunk ide.

Lejárat: DKJ oldalán láthatod a különböző sorozatokhoz tartozó lejáratokat.

Éves hozam: DKJ oldalán az Eladási hozam (ÁKK-ISMA) oszlopban láthatod az éves hozamot.

Eladási árfolyam: DKJ oldalán az Eladási Nettó Árfolyam. Érthetőbben ez az az ár, amiért meg tudod venni, mert eladják neked.

Vételi árfolyam: Az az árfolyam, amennyiért eladhatod lejárat előtt a DKJ-t.

Nem kamatozó értékpapír, amelynek lényege, hogy kamatkifizetés helyett, névérték alatt veheted meg és a futamidő végére eléri a 100 százalék névértéket. Mutatok egy példát:

Tételezzük fel, hogy vásárolsz 100 darab 10 000 forint alapcímletű 12 hónapos diszkont kincstárjegyet, amelynek összértéke 1 000 000 forint. Ha a 2023.06.17.-én akarnám megvenni a D230628 sorozatszámú DKJ-t, akkor ezt 917 400 forintért tudom megtenni, ugyanis az árfolyama 91,74 százalék. 12 hónap elteltével megkapnám az 1 000 000 forintot, ezzel bezsebelve a 9,39 százalék hozamot.

Az Allianz pénztárnak nincs online belépési folyamata, de meg lehet oldani, hogy postára járkálás nélkül is be lehessen lépni. Ennek folyamatát írtam le itt.

1. lépés: Töltsd ki a belépési nyilatkozatot

Kattints ide a belépési nyilatkozat letöltéséhez. Ez egy kitölthető PDF fájl.

Először töltsd ki a belépési adatokat (I.)

Az alábbi minta szerint töltsd ki személyes adataid.

Írd be a vállalt tagdíj mértékét (II.)

Ez nem egy vállalás, így akármit is írj ide, az nem von maga után kötelezettséget. Például a magyar átlag egészségügyi költés 15 ezer forint. Ha a munkáltatód fog fizetni, akkor azt is itt tudod megadni.

Add meg azonosító okmányok adatait (IV.)

A tagi nyilatkozatok elfogadása / elutasítása (V.)

Ezekre nyomhatsz igent vagy nemet is attól függően, hogy milyen tájékoztatást szeretnél kapni a jövőben a pénztártól.

Kiemelt közszereplői nyilatkozat kitöltése (VII.)

Töltsd ki, hogy magyar vagy külföldi állampolgár vagy-e, illetve, hogy közszereplő vagy-e.

Utolsó lépésként pedig pipáld be az igénylő legalján, hogy csatolt dokumentumként elküldöd a személyazonosító okmány és lakcímkártya másolatát.

Amennyiben szeretnél kedvezményezettet is hozzáadni a pénztári tagságodhoz, akkor ehhez az alábbi linken töltsd le a nyomtatványt és szintén töltsd ki és hitelesítsd.

Kedvezményezett hozzáadása nyomtatvány letöltés

2. lépés: Belépési nyilatkozat PDF fájl hitelesítése AVDH-val vagy aláírással

Kitöltötted és elmentetted a PDF fájlt, amit már csak hitelesítened kell.

Itt válik szét a folyamat attól függően, hogy rendelkezel-e ügyfélkapuval vagy sem.

Rendelkezel ügyfélkapuval

Amennyiben rendelkezel ügyfélkapuval, akkor AVDH-val egyszerűen és gyorsan tudod hitelesíteni a belépési nyilatkozatod.

Ide kattintva éred el az AVDH dokumentum hitelesítőt.

Itt nyomj a bejelentkezés gombra és lépj be ügyfélkapus felhasználóddal.

Sikeres bejelentkezés után az alábbi felület fogad.

Húzd be a kitöltött PDF fájlt és pipáld ki az „Elfogadom az ÁSZF-et” négyzetet és kattints a Feltöltés gombra.

A rendszer hitelesíti a dokumentumot, amiután le tudod tölteni azt.

 

Az így hitelesített PDF fájlt az azonosító okmányok másolatával küldd el az epenztar@allianz.hu email címre.

Nem rendelkezel ügyfélkapuval

Amennyiben nem rendelkezel ügyfélkapuval, akkor ki kell nyomtatnod a belépési nyilatkozatot, majd aláírni és postán elküldeni a 1242 Budapest, Pf. 462 címre.

3. lépés: Befizetés utalással vagy bankkártyával

Ezután a pénztár a kapott dokumentumok alapján záradékolja a belépési nyilatkozatot és hamarosan kapsz tagi okiratot tagi azonosító kóddal.

A tagdíjat vagy eseti befizetést a 18100002-00054029-21010015 számlaszámra kell utalnod, közleményben pedig add meg adószámod vagy tagi azonosítókódod.

Vagy bankkártyával is befizethetsz az Allianz oldalán keresztül.

Érdemes rögtön elutalni 4000 forintot (közleményben az adóazonosítóddal), mert a kártyát csak ezután fogják elkészíteni. 

FONTOS! Miután megkaptad a kártyát, aktiválnod kell a levélben megadott számon,ahol beazonosítanak, hogy biztosan te kaptad-e meg. 

Remélem ez a kis útmutató hasznos volt és lassan elkezdheted élvezni az adó-visszatérítés előnyeit.

Jogi nyilatkozat

A Számvető egy ingyenesen elérhető pénzügyi weboldal, amelynek célja, hogy az olvasókat segítse releváns információkkal, amelyek a leginkább érthető módon mutatják be az adott pénzügyi terméket. Kérlek azonban, hogy az itt közölt információkat ne tekintsd ajánlásnak. Vedd figyelembe, hogy az oldalon megjelenő tartalmak teljesen szubjektívek, amelyek hiányosak és/vagy pontatlanok lehetnek. Kérlek minden esetben ellenőrizd az itt leírtakat. Sőt, hálás leszek érte, ha pontatlanságot találsz és ezt jelzed felém. Ezek a teljesen ingyenes tartalmak a partnerek (az ezen az oldalon felsorolt ​​vállalatok némelyikétől) affiliate linkjén történő belépések után kapott ajánlási jutalékoknak köszönhetően fenntartható (ezek nem járnak többletköltséggel a belépőnek/regisztrálónak).